预约老师授课：13439064501 陈助理
一、并购重组题材
1、经典案例的启示
（1）上市公司—900家
（2）房企—并购浪潮
（3）汽车—重点重组产业
（4）文化—传媒产业直接融资
（5）农业—产业链结构
（6）钢铁—产能过剩
2、资本市场的神化
（1）银行保险行业大洗牌
（2）央企国企并购重组
（3）跨国并购新兴市场
3、资本推动产业结构调整→产业升级
（1）转型新兴产业
（2）节能减排环保产业
（3）互联网金融的冲击
二、并购重组的实质
1、兼并
（1）操作流程
（2）基本原则
（3）案例
2、收购
（1）操作流程
（2）收购类型
（3）案例
3、资产重组
（1）操作流程
（2）案例分析
（3）上市公司重组的规范
4、企业的合并、托管、分立
（1）操作模式
（2）融资手段
（3）借壳上市
三、企业并购重组的论证
1、企业价值评估
（1）评估方法
（2）定价原则
（3）出让策略
2、债权转移的对等条件
（1）银行拍卖
（2）议价收购
（3）资产置换
3、资产的剥离、置换、出售、转让
（1）产权清晰
（2）评估公允
（3）等价交换
四、并购后整合治理
1、历史遗留问题
（1）人员的安置
（2）国有资产流向
（3）股权结构优化
2、资产与债务
（1）资产优化
（2）债务剥离与清偿
（3）资产证券化
3、业务与市场
（1）培育新的利润增长点
（2）有效资源转换可见价值
（3）吸引ＶＣ、ＰＥ进场
4、文化整合
（1）管理本土化制度化
（2）员工培训
（3）
（3）政府信用
4、上会审核
（1）重大资产重组的鉴定
（2）专家意见
（3）公开信息披露（上市公司）
